Estados financieros comparativos: significado, importancia y ejemplo

Los estados financieros comparativos, como sugiere la palabra, son los estados que muestran los números financieros de más de un año (períodos consecutivos) de una entidad. Además, este tipo de presentación permite al lector comparar el desempeño financiero de la empresa con años anteriores. Generalmente, los estados comparativos de una empresa muestran los resultados de los últimos tres años. En dicha declaración, los números financieros del período anterior vienen junto con los números del período actual. Y están agrupados y presentados en una secuencia y formato similar para facilitar su lectura y comprensión.

Un punto importante a tener en cuenta y apreciar es que esta es una forma de presentar la información financiera y el desempeño para todas las partes interesadas en general. La presentación o no, de ninguna manera interfiere con las operaciones de la empresa. Pero tales estados financieros hacen que sea muy directo y simple examinar el desempeño de la entidad. Si una empresa no tiene tales declaraciones, entonces uno tendría que voltear los registros anteriores para comparar los resultados.

¿Qué hay de todo en los estados financieros comparativos?

Los Estados Financieros Comparativos pueden incluir los tres estados más importantes además de otra información que la empresa desee compartir. Y estas tres declaraciones comunes son:

• El estado de resultados , que muestra el estado operativo y de ingresos netos de la empresa durante varios años contables.
• El balance general , que describe la posición financiera de la empresa al final del día del período contable para múltiples períodos.
• Y, finalmente, el estado de flujos de efectivo, que muestra el movimiento de efectivo y las fuentes del mismo (como operaciones, inversiones y financieras) para múltiples períodos contables.

Sin embargo, en algunos casos, las empresas generalmente brindan solo los dos primeros estados comparativos que son solo los Estados de Resultados y Balances.

Dichos estados de cuenta generalmente vienen con columnas adicionales que muestran la variación (cambio absoluto) y el cambio porcentual entre períodos. También puede haber otro tipo de estado financiero comparativo. En lugar de mostrar los resultados de los últimos tres años, puede mostrar los resultados de los últimos meses o trimestralmente.

En EE. UU., la SEC (Comisión de Bolsa y Valores) obliga a las empresas públicas a incluir declaraciones comparativas en sus informes 10-K y 10-Q.

Importancia de los Estados Financieros Comparativos

Los siguientes puntos resaltan la importancia de tales declaraciones comparativas:

• Al traer los números financieros de dos o más años de un vistazo y uno al lado del otro, entonces se vuelve bastante fácil de entender e interpretar esos números.
• Además, la presentación de estados comparativos ayuda a sacar conclusiones con respecto a la rentabilidad y el desempeño financiero de la empresa.
• Estos estados comparativos también nos ayudan a comparar el desempeño financiero de la empresa a lo largo de varios años. Esto, a su vez, ayuda a determinar tendencias, errores contables y más.
• Ayuda a comparar elementos de línea individuales en todas las declaraciones. Además, ayuda a comparar las proporciones de varios elementos en varios períodos de informes.
• Este tipo de declaraciones también ayuda a predecir el rendimiento futuro.
• Dichos estados también ayudan a comparar el desempeño de diferentes empresas, pero solo si siguen los mismos principios contables.

Estado de resultados comparativo

Tal declaración proporciona detalles sobre las operaciones de la empresa y las ganancias que genera durante un período de unos pocos años. Además, también ayuda a determinar los cambios en los elementos de línea durante diferentes períodos. También se puede usar la declaración para comparar los ingresos, los gastos y el resultado final con los competidores.

Al analizar un estado de resultados comparativo, el enfoque debe estar en los siguientes puntos:

• Comparar la caída o el aumento de las ventas en relación con el COGS (costo de los bienes vendidos). Un aumento en las ventas no siempre significa más ganancias. Por lo tanto, estudiar las ventas en relación con el COGS daría una imagen clara del margen de beneficio bruto y la tendencia a lo largo de los años.
• Analizar los beneficios operativos que obtiene una entidad.
• Revisar la rentabilidad global estudiando la caída o subida del beneficio neto.
• Revisar el componente del costo de los bienes vendidos y sus proporciones al costo total. Esto dará una idea de dónde está aumentando el costo y qué se puede hacer para restringir o contener ese aumento.

Uno debe seguir los siguientes pasos para preparar el estado de resultados comparativo:

• Presentar todos los números absolutos del estado de resultados en forma secuencial y sistemática para todos los períodos para los cuales se está haciendo el estado comparativo.
• Calcular los cambios absolutos en términos de valor en las partidas en relación con el año anterior.
• Determine el cambio porcentual en los artículos sobre la base de los números del año anterior.

Balance Comparativo

Como sabemos, el Balance general es una consolidación de los diversos activos y pasivos de una entidad a la fecha de finalización del período contable. Por lo tanto, un balance general comparativo también muestra los detalles de los activos y pasivos de la empresa durante los distintos períodos contables. Por lo general, compara los números sobre la base de parámetros absolutos. De esta forma se muestran los cambios en los activos y pasivos de la entidad a lo largo de múltiples periodos contables. Además, también muestra los cambios en los activos y pasivos individuales a lo largo del tiempo.

Es necesario tener en cuenta los siguientes factores al revisar o examinar el balance comparativo:

• La posición de liquidez actual, es decir, los cambios en el capital de trabajo durante los períodos. Si la tendencia está aumentando o no en comparación con el aumento del valor de las ventas.
• Cambios críticos en la composición de activos y pasivos, así como cambios en la posición financiera absoluta durante un período de tiempo. Se puede estudiar la posición financiera a largo plazo analizando los cambios en los pasivos a largo plazo y los activos fijos, así como los cambios en el capital.
• Rentabilidad de la entidad. Para estudiar la rentabilidad, es necesario verificar los cambios en las utilidades retenidas, así como las reservas y los excedentes.
• Cambios en el patrimonio de los propietarios.

Siga los siguientes pasos para preparar un balance general comparativo:

• Calcular el valor absoluto de los activos y pasivos para períodos contables relacionados.
• Calcule los cambios absolutos en las partidas del balance para los períodos contables en cuestión.
• Determine el cambio porcentual en los activos y pasivos comparando los montos del año en curso con los de años anteriores.

Ejemplo

Compartimos aquí un ejemplo típico del lado de los activos del balance comparativo:

Balance internacional XYZ

Limitaciones de los Estados Financieros Comparativos

Las siguientes son las limitaciones de las declaraciones comparativas:

• Tales declaraciones son menos confiables si una empresa experimenta cambios masivos. Estos cambios podrían ser una nueva adquisición, ingresar a un nuevo mercado y más.
• Puede resultar difícil comparar los resultados de diferentes empresas si no siguen el mismo marco contable.
• Si la entidad no desea revelar completamente toda la información material. O si la entidad realiza cambios en su política de revelación entre los periodos comparativos.

Ultimas palabras

Los Estados Financieros Comparativos son de gran utilidad para todos los stakeholders. Les permite ver el cambio de un período a otro, así como el movimiento de efectivo de un período a otro. Ayuda a mostrar el impacto de las decisiones comerciales en el resultado final, así como a identificar la tendencia y el desempeño gerencial. Además, tales declaraciones también resultan útiles para evaluar fácilmente el rendimiento de nuevas líneas de negocio y nuevos productos. Así que parece un simple ejercicio estadístico de poner cifras una al lado de la otra para varios períodos contables. Sin embargo, arroja luz sobre varios factores clave y, a veces, se convierte en una revelación y un desencadenante para la mejora del rendimiento. Un ejercicio y declaración muy clave, debe ser revisado seriamente.