¿Cómo analizar (interpretar) y mejorar Quick Ratio?

La relación de prueba rápida o ácida es la proporción de los activos rápidos a los pasivos corrientes rápidos de una empresa. Los activos rápidos incluyen todo el efectivo y equivalentes de efectivo, valores fácilmente negociables y AR (cuentas por cobrar), excluyendo inventarios. Y los pasivos corrientes rápidos incluyen todos los pasivos corrientes excepto los sobregiros bancarios y los créditos en efectivo. Mide la capacidad de una organización para pagar sus obligaciones utilizando sus activos rápidos. El artículo arroja luz sobre las formas de interpretar y mejorar la relación de prueba rápida/ácida.

Comprender la relación rápida o la relación de prueba de ácido

Las empresas calculan la relación rápida para manejar los defectos presentes en la relación actual. La relación de prueba ácida es una forma más progresiva de una métrica de liquidez alternativa bien conocida: la relación actual. Aunque los dos son comparables, la relación de prueba ácida brinda una evaluación más completa de la capacidad de una organización para pagar sus pasivos corrientes.

La proporción de la prueba ácida elimina todas las apuestas actuales excepto las más líquidas. La acción es el rechazo más llamativo porque no se puede convertir rápidamente en efectivo. De manera similar, los sobregiros bancarios y el crédito en efectivo se excluyen de los pasivos circulantes porque los inventarios los garantizan. Algunos investigadores incorporan acciones en la relación debido a su liquidez en comparación con otras cuentas por cobrar. Alternativamente, la fórmula para calcular una relación rápida es la siguiente:

Interpretación de Quick Ratio / Acid Test Ratio

Quick ratio evalúa la liquidez de una empresa comparando su efectivo más activos corrientes casi en efectivo con todas sus obligaciones financieras actuales. Ayuda a verificar si el negocio o empresa tiene la capacidad de pagar sus pasivos circulantes por medio de los activos más líquidos.

Se considera que una empresa con una relación rápida o de prueba ácida de 1:1 tiene suficiente liquidez. Es lo suficientemente apto para pagar todos los pasivos/facturas a tiempo. En consecuencia, podría decirse que, en su mayor parte, una relación rápida más alta es mejor porque implica una liquidez más significativa. Sin embargo, una proporción de 4:1 no es buena para una empresa, ya que implica que la empresa tiene 4 veces los activos actuales inactivos frente al requisito de 1. Estos activos inactivos podrían haberse utilizado para ganar dinero extra y, en consecuencia, contribuir a las ganancias netas. Dicho de otra manera, una tasa excesivamente alta de la razón rápida puede indicar incompetencia en la gestión financiera. Una autoridad excelente es ubicar un estándar de la industria y luego contrastar las proporciones actuales y de prueba de ácido de la empresa junto con este promedio de la industria.

¿Cómo mejorar la relación rápida?

La relación rápida es valiosa para los directores financieros internos y los acreedores, los prestamistas, los bancos, los capitalistas, etc. Una empresa tiene que trabajar estrechamente con todas estas partes interesadas, y consideran la relación rápida como una medida de liquidez de una empresa y, en consecuencia, extienden su apoyo. Es mejor mantener esta proporción controlada y administrada.

Una de las formas más rápidas de mejorar la relación rápida sería pagar las facturas actuales. Y, al mismo tiempo, aumentar las ventas para que aumente el efectivo disponible o AR. Como la razón rápida es similar a la razón corriente pero no incluye el stock en los activos corrientes, se puede mejorar mediante acciones similares que aumentan la razón corriente.

Aquí hay algunas formas de mejorar la relación rápida:

Mejora del índice de rotación de inventario

Al convertir más rápidamente el inventario en deudores y efectivo, los activos rápidos aumentarían, mejorando la relación rápida.

Descartar activos improductivos

Si la empresa tiene algún activo improductivo, es mejor venderlo y tener mejor liquidez. La reducción de dichos activos se traduciría en una mejor posición de caja y, por tanto, una mejora en el numerador de la ratio de liquidez.

Mejorando el Período de Cobranza o ARs

Una reducción en el período de cobro impactará directamente en la razón rápida. Un período de cobro más bajo significa una circulación más rápida del efectivo. La mejora en el período de cobro puede resultar en una serie de ciclos del deudor durante el año, lo que resulta en mejores activos circulantes. Además, también se reducen las posibilidades de deudores a largo plazo, deudores rígidos y deudas incobrables. Desde el principio, las condiciones de pago deben quedar claras para que el período de crédito sea lo más bajo posible.

Pagar Pasivos Corrientes

Los pasivos corrientes que forman parte del denominador de la razón rápida deben reducirse para tener una mejor razón corriente. Esto se puede hacer pagando a los acreedores más rápido o pagos más rápidos de los préstamos. Cuanto menor sea el pasivo circulante, mejor será la relación rápida.

Dibujos

Los retiros por razones no comerciales, como los retiros de los propietarios, deben mantenerse en un nivel mínimo. El aumento de giros significa una reducción de los fondos del propietario en el activo circulante. Esto daría lugar a un mayor nivel de pasivos circulantes para financiar el activo circulante en lugar de utilizar el fondo del propietario utilizado para los activos circulantes. Esto dará como resultado la reducción directa de la relación rápida. Lo mejor es volver a invertir las ganancias en el negocio, y el capital debe mantenerse idealmente para equilibrar la proporción actual. Cuanto más altos sean los dibujos, menor será la relación actual.

Barrido de cuentas

Las cuentas de barrido pueden ganar intereses sobre cualquier dinero extra al «barrer» o mover el efectivo inactivo a una cuenta que genere intereses cuando no se requiera la financiación y transferirlos nuevamente a la cuenta de trabajo cuando sea necesario. Esto permitirá a la gerencia mantener alta la relación rápida al mantener el efectivo disponible y aún así no perder la oportunidad de mejores tasas de interés al reducir el costo de los fondos inactivos.

Estos pasos pueden ayudar a detener la fuga de efectivo evitable fuera del negocio. Cuando se implementan los sencillos consejos anteriores, la empresa seguramente aumentará la liquidez.
Libro:

Principios de contabilidad de gestión – MANMOHAN & SN GOYAL, Sahitya Bhavan, Agra